امروز چهارشنبه ۳ دسامبر، بازارهای جهانی با مجموعهای از گزارشهای تورمی، شاخصهای فعالیت خدماتی و دادههای اشتغال روبهرو هستند؛ دادههایی که میتوانند روند جفتارزها، یورو، دلار و حتی طلا را در نیمه دوم هفته جهتدهی کنند.
روز با انتشار دادههای تورمی سوئیس از ساعت ۱۱:۰۰ آغاز میشود. شاخص قیمت مصرفکننده در ماه نوامبر به صورت ماهانه کاهش 0.3 درصدی و در مقیاس سالانه رشد ۰.۱ درصدی را نشان میدهد. کاهش ماهانه CPI میتواند فشار بیشتری بر بانک ملی سوئیس وارد کند تا فضای سیاستهای انبساطی را حفظ کند؛ موضوعی که معمولاً به تضعیف فرانک در برابر یورو و دلار منجر میشود.
در ادامه، از ساعت ۱۱:۴۵ و سپس ۱۲:۲۵، مجموعهای از دادههای PMI خدماتی و ترکیبی حوزه یورو منتشر میشود.
PMI خدماتی در ابتدا ۵۶.۶ و سپس ۵۲.۷ گزارش میشود که با وجود اختلاف در روشهای گزارشدهی، هر دو نشاندهنده رشد واضح و بالای مرز ۵۰ هستند. PMI ترکیبی نیز بر سطح ۵۲.۱ تا ۵۲.۴ تأکید دارد. این اعداد پیام واحدی دارند: اقتصاد خدماتمحور اروپا همچنان در مسیر توسعه است.
این دادهها اگرچه مثبتاند، اما نبود شتاب قوی در رشد ممکن است باعث شود یورو واکنش محدود و محتاطانه نشان دهد.
در ساعت ۱۳:۳۰، شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) منطقه یورو منتشر میشود. ارقام ماهانه منفی ۰.۱ درصد و سالانه منفی ۰.۲ درصد نشان میدهد که فشارهای تورمی در بخش تولید همچنان ضعیف هستند. این موضوع میتواند پیام مهمی برای بانک مرکزی اروپا داشته باشد: تورم در سمت عرضه هنوز فاقد قدرت کافی است و هرگونه افزایش نرخ بهره عملاً توجیه چندانی ندارد. این داده معمولاً فشار کاهشی بر یورو وارد میکند.
در ادامه، دو سخنرانی مهم در برنامه امروز قرار دارد: ابتدا فیلیپ لین اقتصاددان ارشد ECB در ساعت ۱۴:۰۰، و سپس کریستین لاگارد رئیس بانک مرکزی اروپا در ساعت ۱۷:۰۰. این دو سخنرانی میتوانند لحن بانک مرکزی را درباره مسیر نرخ بهره شفافتر کنند و بنابراین بازار انتظار نوسانات لحظهای در یورو را دارد.
در بخش آمریکایی بازار، ساعت ۱۶:۴۵ داده مهم اشتغال ADP منتشر میشود. پیشبینیها از افزایش تنها ۵ هزار شغل حکایت داشت، اما رقم قبلی ۴۲ هزار بوده است. اگر عدد نهایی باز هم افت کند، میتواند اولین هشدار جدی نسبت به سرد شدن بازار کار آمریکا باشد؛ موضوعی که معمولاً دلار را تضعیف و طلا را تقویت میکند.
از ساعت ۱۸:۱۵ و ۱۸:۳۰، مجموعه گزارشهای بخش خدمات آمریکا منتشر میشود.
PMI ترکیبی S&P در سطح ۵۴.۸ نشاندهنده تداوم رشد بخش خدمات است.
در دادههای ISM، شاخص PMI خدمات به ۵۲.۴ رسیده که بالاتر از مرز ۵۰ و نشاندهنده رشد متوسط است.
شاخص سفارشات جدید در ۵۶.۲ و شاخص اشتغال در ۴۸.۲ قرار گرفته است.
این ترکیب یک پیام مهم دارد:
🔹 سفارشات جدید رشد کردهاند
🔹 اما بازار کار در بخش خدمات نشانههایی از ضعف نشان میدهد.
اگر عدد قیمتهای پرداختی (Prices Paid) که امروز نیز منتشر میشود همچنان بالا بماند (سطح قبلی ۷۰ بوده)، ممکن است بازار دوباره نسبت به فشارهای تورمی آمریکا حساس شود.
در مجموع، امروز هم دادههای خدماتی اروپا و آمریکا و هم وضعیت اشتغال ADP میتوانند جهت حرکت دلار را تعیین کنند. دادههای ضعیفتر از انتظار در آمریکا احتمالاً باعث حرکت اصلاحی در دلار و رشد در طلا میشود، و دادههای قویتر، برعکس میتواند دلار را تقویت کند.
از لحاظ تکنیکالی، شاخص دلار با برخورداری از مقاومت 99.70 میتواند تا حمایت 98.66 کاهش قیمت داشته باشد. در مقابل، شکست مقاومت 99.70 میتواند منجر به افزایش قیمت تا محدوده 100.70 شود.
جفت ارز یورو/دلار آمریکا با برخورداری از حمایت 1.1568 میتواند تا مقاومت 1.1700 افزایش پیدا کند. در مقابل، کاهش یورو/دلار آمریکا به زیر حمایت 1.1568 میتواند سبب کاهش قیمت تا محدوده 1.1556 شود.
طلای جهانی با برخورداری از حمایت 4187 دلار، میتواند تا مقاومت 4300 دلار افزایش یابد. در مقابل، کاهش قیمت طلا به زیر حمایت 4187 دلار، میتواند سبب کاهش هر چه بیشتر تا محدوده 4154 دلار شود.